Olaf Sakkers meta rizikos kapitalo status quo su RedBlue Capital

Vaizdas: TechCrunch · Šaltinis

Olaf Sakkers, RedBlue Capital įkūrėjas, kovoja su daugeliu iššūkių, su kuriais susiduria pirmą kartą rizikos kapitalo fondus valdantys asmenys, išaugindamas savo įmonę nuo 5 milijonų iki siekiančios bent 50 milijonų dolerių, daugiausia dėmesio skirdamas robotikos, logistikos, gamybos ir energetikos startuoliams.

Rizikos kapitalas tampa vis sudėtingesne sritimi pirmą kartą fondus valdantiems asmenims, nes naujausia statistika rodo, kad investicijų rinką dominuoja įsitvirtinusios įmonės. Pasak PitchBook, įmonės, kylančios su ketvirtu ar vėlesniais fondais, per 2026 metų pirmuosius tris ketvirčius užvaldė daugiau nei 88 % JAV rizikos kapitalo investicijų, tuo tarpu nauji fondai pritraukė tik 4,5 %. Šioje sudėtingoje aplinkoje Olafas Sakkersas įrodo, kad atkaklumas ir strateginis dėmesys gali įveikti kliūtis.

Sakkersas, kilęs iš Pietų Afrikos ir studijavęs antropologiją bei pasaulinės sveikatos temas Prinstone, pradėjo savo profesinę karjerą Izraelyje, kur jam vieno pažįstamo dėka atsivėrė rizikos investavimo galimybės. Anksti susijungęs su Michaelu Granoffu Maniv Mobility įmonėje, jie kūrė fondą mokydamiesi kartu, pradžioje investuodami į Izraelio startuolius, kurie jungė kibernetinį saugumą su automobilių technologijomis. Iki 2021 metų Sakkersas tapo lygiavertiu partneriu, tačiau nusprendė įkurti RedBlue Capital, siekdamas labiau struktūrizuoto ir išplečiamo investavimo modelio.

RedBlue Capital, įkurta 2021 metais, 2023 metais užbaigė pirmąjį fondą apie 5 milijonus dolerių, o vėliau jau pasiekė pirmąjį uždarymą antrajame fonde, kuris siekia 50 milijonų dolerių. Įmonės investavimo tezė orientuota į tai, ką Sakkersas vadina „tikrąja ekonomika“, remiant startuolius tokiuose sektoriuose kaip robotika, logistika, gamyba ir energetika. RedBlue paprastai investuoja sumas nuo 50 000 iki 100 000 dolerių, dažnai dalyvaudama kaip vėlyvos stadijos investuotojas kartu su pagrindinėmis rizikos kapitalo įmonėmis, tokiomis kaip Andreessen Horowitz ir Thrive Capital.

Sakkersas pabrėžia, kad pasitikėjimo kūrimas su institucinių investuotojų ribotais partneriais yra ilgalaikis procesas, nes šie investuotojai teikia pirmenybę įsitvirtinusioms prekės ženklams, kurie sumažina riziką. Taigi RedBlue pradžioje naudoja šeimos biurus ir mažesnius investuotojus, suteikdama vertę per aktyvią pagalbą ir reikšmingas pažintis portfelio įmonėms. Iš 28 atliktų investicijų daugiau nei pusė rodo popierinius pelnus, pranešama apie grynąsias vidines investicijų grąžos normas žymiai viršijančias 50 %, nors dauguma pelnų dar nėra realizuoti, nes iki šiol įvyko tik vienas pasitraukimas.

Tarp portfelio įmonių yra HappyRobot, kuri įvertinta 1,2 milijardo dolerių po 150 milijonų dolerių C serijos investicijų 2026 metų rugpjūtį, taip pat robotikos ir dirbtinio intelekto startuoliai Westmag, Flai ir Humble Robotics, kurie neseniai pritraukė dideles lėšas. Norėdama efektyviai valdyti veiklą ir santykius, RedBlue naudoja specialiai Chris Code sukurtą duomenų bazę, kuri palengvina detalią apskaitą ir asinchroninį darbą.

Nepaisant didžiųjų rizikos kapitalo fondų dominavimo, Carta duomenys rodo, kad mažesni 1–10 milijonų dolerių fondai dažnai lenkia didesnes įmones pagal aukščiausias grąžos normas. Sakkersas nesibaimina ilgų laikotarpių, būdingų fizinės pasaulio technologijų investicijoms, ir yra įsitikinęs, kad net nedideli fondai gali parduoti savo dalis antrinėje rinkoje, taip valdyti likvidumą.

Pramonėje, kur galimybės dažnai tenka įsitvirtinusiems žaidėjams, Olafas Sakkersas su RedBlue Capital iliustruoja, kaip sutelktos strategijos, disciplinuotas investavimas ir nuolatinis santykių plėtojimas gali sukurti vietą iškylančiam valdytojui. Kaip jis pats apmąsto, šio sudėtingo kelio atsidavimą palaiko įsitikinimas, kad „gyvenimas trumpas, o apgailestavimai trunka amžinai.“